Как инвестировать в растущие компании до выхода на биржу?
Термин IPO знаком многим инвесторам. И не только инвесторам. Первичные публичные размещения компаний на бирже стали по-настоящему популярны в 2019-2021 годах, когда практически любое размещение акций приносило десятки, а иногда и сотни процентов прибыли в первый день торгов.
Эти истории успеха широко освещались в средствах массовой информации, и среди инвесторов началась настоящая “лихорадка IPO”. Спрос на участие в размещениях был настолько высок, что не все заявки были удовлетворены. А те инвесторы, которым удалось получить распределение, получили лишь долю от заявки.
С CIPO все понятно. Это довольно известный инвестиционный инструмент. А как же Pre-IPO? Не все о нем знают. Но это способ инвестирования с потенциально даже более высокой доходностью, чем IPO.
Чтобы нагляднее показать это на примерах:
Акции IT-компании Snowflake, которые можно было купить за 15-20 долларов на PRE — IPO, выросли до 250 долларов в первый день торгов на бирже. Кстати, одним из инвесторов Snowflake является Berkshire Hathaway (фонд Уоррена Баффета).
И через 4 месяца эти акции выросли до 429 долларов за штуку.
И это далеко не единичный случай. Например, акции DoorDash, которые можно было купить примерно за 50 долларов при предварительном IPO, уже стоили 182 доллара за штуку при IPO.
И уже в следующем месяце цена достигла 256,09 доллара за акцию.
Как вы уже поняли, PRE — IPO — это инвестиции в частные компании до того, как они станут публичными. И в отличие от участия в IPO, когда инвесторы получают акции в день размещения на бирже, при PRE — IPO вы можете купить часть компании еще до ее листинга.
Это настоящие венчурные инвестиции. Прямая покупка ценных бумаг компании еще до того, как они поступят на биржу.
Венчурные инвестиции для большинства людей ассоциируются с вложением большого капитала в стартапы от инвестиционных фондов или крупных частных инвесторов на очень ранних стадиях.
Многие трейдеры думают, что речь идет о “гаражных стартапах”, ну или компаниях на очень ранних стадиях развития.
На самом деле, когда мы говорим о Pre-IPO,:
- Во-первых, мы имеем в виду уже созданные компании, которые уже успешно провели несколько раундов финансирования и уже приближаются к выходу на фондовую биржу.
Аналитические агентства, которые отбирают наиболее перспективные частные компании для предложения инвесторам, отбирают стартапы по ряду строгих критериев устойчивости и инвестиционной привлекательности.
Согласитесь, что это уже гораздо более безопасная инвестиция, чем стартапы на уровне идеи.
- Во-вторых, современные финансовые технологии сделали венчурные инвестиции в частные компании доступными для всех пользователей популярных торговых платформ. И далее мы расскажем вам, как вы можете инвестировать в лучшие частные компании еще до того, как они выйдут на биржу. Прямо сейчас среди наиболее интересных компаний, проводящих предварительное IPO, — SpaceX, Revolut, Club house и многие другие известные имена.
В чем преимущества инвестирования в Pre-IPO?
Низкая конкуренция. IPO — инструмент, известный практически каждому инвестору. Популярность IPO настолько высока, что инвесторы могут не получить полного размещения заявки. И получить только часть акций. Только потому, что спрос превышает предложение.
Но у Pre-IPO такой возможности нет. Вы можете приобрести любое количество акций частной компании. Многие инвесторы просто не знают, как инвестировать вне биржи. И даже раньше этот инструмент был доступен только инвесторам с крупным капиталом.
Потенциально очень высокая доходность. В начале статьи мы уже приводили несколько примеров. И вы наверняка слышали о высокой доходности участия в IPO. Десятки и даже сотни процентов прибыли в первый день торгов. Теперь представьте, что эти акции можно было купить еще дешевле на Pre-IPO.
Сама процедура IPO заключается в привлечении инвестиций путем продажи акций. И вы купили бумаги до этого. До того, как капитализация компании увеличится в день листинга.
Здесь нет периода блокировки, как у акций, купленных во время IPO. Ценные бумаги, приобретенные в рамках заявки на первичное размещение, не могут быть проданы в течение определенного периода (обычно 3 месяца). Это мера, которая защищает компании от краха и спекуляций в первые месяцы торгов. У компаний, проводящих предварительное IPO, таких ограничений нет. Вы можете продать бумагу так же просто, как вы ее купили.
Почему же тогда так мало людей пользуются этим инструментом? Если это так выгодно
- Во-первых, как уже было написано выше, рынок частных компаний до недавнего времени был просто недоступен инвесторам без крупного капитала. Обычные частные инвесторы и трейдеры просто не могли участвовать в торговле акциями частной компании. Венчурные инвестиции были привилегией “закрытого клуба” крупных фондов и профессионалов.
- Во-вторых, вокруг инвестиций до IPO нет широкого информационного поля (пока). Как, например, вокруг IPO или публичных компаний. Большая масса частных инвесторов знает только о стандартных биржевых инструментах.
Современные технологии делают Pre-IPO доступным широкому кругу инвесторов
Реальные венчурные инвестиции теперь доступны инвесторам и трейдерам через популярных брокеров. Теперь вы также можете участвовать в биржевой торговле на этапе Pre-IPO.
Для инвестирования вам не нужен крупный капитал. Вы можете покупать акции компаний до IPO удобными лотами и даже небольшими суммами.
Доступ к большому количеству компаний до IPO. Мы отобрали для вас акции многих интересных компаний, которые вскоре могут выйти на IPO. Вы можете выбрать те, в успех которых вы верите больше.
Помимо уже упомянутых SpaceX, Revolut и Club house, вы можете инвестировать в Bitpay, Kraken, Clarna, Thrasio прямо сейчас. Это всемирно известные компании, которые только готовятся к своему IPO. Но вы можете купить часть акций уже сейчас.
- Удобный терминал. Транзакции можно совершать в удобном и простом интерфейсе.
Как заработать на компаниях, проводящих предварительное IPO?
Фактически, вам даже не нужно ждать IPO, чтобы приумножить капитал, вложенный в акции частной компании.
Перед IPO бизнес также привлекает дополнительные деньги. Посредством так называемых инвестиционных раундов. Компания развивается шаг за шагом. В каждом раунде добавляются новые венчурные инвесторы, что означает повышение цены (капитализации) компании. Обычно выделяют следующие раунды:
- Pre-seed — Предварительные посевные инвестиции на стадии идеи
- Seed — Посевные инвестиции на стадии запуска
- Раунд А — рост и масштабирование готового продукта
- Раунд B — рост и масштабирование уже успешной компании
- Раунды C, D, E и т.д. Последующие буквы указывают только последовательность раундов.
- Предварительное IPO
Итак, на каждом из этих раундов добавляются новые инвесторы, увеличивая общую цену компании.
Это проще показать на примере. Globo, известная служба доставки еды, привлекла 450 миллионов долларов в ходе своего последнего раунда (F) инвестиций. До этого компания оценивалась примерно в 455 миллионов долларов. Капитализация увеличилась в 2 раза всего за 1 раунд инвестиций. Это означает, что цена каждой отдельной акции также удвоилась.
Более крупные и известные компании, такие как SpaceX, проводят подобные раунды на сотни миллионов долларов несколько раз в год.
Финансовые раунды SpaceX в 2021-2022 годах
Когда вы инвестируете в частную компанию, вы частично становитесь ее владельцем. И каждый дополнительный приток капитала приносит прибыль, в том числе и вам, за счет переоценки стоимости компании, а значит, и вашей доли.
Венчурные инвестиции больше не являются инструментом, доступным только крупным инвесторам и фондам. Теперь вы также можете претендовать на высокую прибыльность, вкладывая деньги в бизнес еще до того, как он поступит на биржу.
Современные технологии приближают частных трейдеров на 1 шаг к профессиональным инвестициям. Попробуйте инвестировать в акции компаний, находящихся на стадии Pre-IPO! Станьте частью мира венчурных инвестиций – самой передовой области финансовых рынков. Эта опция уже доступна в вашем терминале.
